Duolingo потішила інвесторів, банк для криптокомпаній — розчарував

Фондовий ринок США завершив торги п'ятниці зростанням за рахунок зміцнення секторів технологій, комунальних послуг та фінансів. На момент закриття на Нью-Йоркській фондовій біржі Dow Jones подорожчав на 1,17%, індекс S&P 500 зріс на 1,61%, індекс NASDAQ Composite піднявся на 1,97%.

Інвестори оцінювали статистику, квартальну звітність компаній та заяви представників Федеральної резервної системи. За даними MarketWatch, головний ринковий аналітик SEI Investments Co. Джеймс Соллоуей, як і раніше, з обережністю ставиться до фондового ринку. Цього тижня перед Конгресом США виступлять голова ФРС Джером Пауелл та президент Джо Байден. Також чекаємо на важливу статистику з ринку праці. У п'ятницю відбудуться збори акціонерів Apple. Які компанії змогли переграти ринок, а які ще сильніше впали — розповість «Мінфін».

Злети тижня

Duolingo Inc. (DUOL) +36,84%

Duolingo Inc. займається розробкою мобільних програм для навчання іноземним мовам, її акції зросли на торгах 1 березня майже на +17%. Зростання відбулося внаслідок того, що компанія повідомила про фінансові результати за 4-й квартал 2022 року:

• 4,2 млн платних передплатників, що на 67% більше, ніж у 2021 р.;
• збільшила виторг за 2022 р. на 47% до $370 млн;
• скоригований прибуток компанії до відрахування відсотків, податків, зносу та амортизації (EBITDA) виріс зі збитку в $1,1 млн у 2021 р. про прибуток у $15,5 млн у 2022 р.

У 2023 р. Duolingo розраховує отримати виторг у розмірі від $486 млн до $498 млн, що на 32−35% більше, ніж у 2022 р., і набагато перевищує очікуваний виторг Волл-стріт у розмірі близько $465 млн.

Аналітики збільшують цільові ціни на акції Duolingo.

Salesforce (CRM) $186.43 (+13,9%)

Salesforce (CRM) — найбільший у світі постачальник хмарних послуг з управління взаємовідносинами з клієнтами (CRM), а також провідний гравець у рішеннях із цифрової трансформації для великого бізнесу.

Акції компанії злетіли після гарної звітності. Salesforce оголосив про різке збільшення операційного прибутку та опублікував оптимістичний прогноз на наступний рік. У четвертому кварталі 2023 фінансового року, який закінчився 31 січня, виторг постачальника хмарного програмного забезпечення зріс на 14% у річному вимірі до $8,38 млрд, перевершивши оцінки аналітиків на $390 млн.

Скоригований чистий прибуток майже подвоївся до $1,66 млрд ($1,68 на акцію), що також значно перевищило консенсус-прогноз на $0,32.

Плани на 2024 рік: Salesforce очікує, що її виторг зросте загалом приблизно на 10% і складе трохи менше ніж $35 млрд 2024 фінансового року. Скоригована операційна маржа зросте до 27%, а скоригований прибуток на акцію зросте на 36%. Компанія також збільшила свою програму викупу акцій до $20 млрд.

Roblox (RBLX) $ 41.37 (+12.9%)

Зростає і Roblox (RBLX). Фінансовий стан корпорація, яка будує свій бізнес на розвагах та активно використовує для цього технологічні інновації, поки що не в кращому стані. Але акції продовжують зростати, чому?

Річ у тім, що компанія, основний споживач якої підлітки до 13 років, що грають у відеоігри, робить ставку на пропозицію для інших вікових груп. Зважаючи на все, їй це вдається. Принаймні, вікова група споживачів віком 17−24 у четвертому кварталі 2022 року стала найбільш зростаючою, збільшившись на 31%. Вона тепер займає 22% серед усіх користувачів.

Компанія інвестує у більш досконалу графіку та дизайн, а також у комунікаційні майданчики для гравців, щоб залучити користувачів старшого віку, які приймають самостійні рішення про покупки та розпоряджаються власними коштами, на відміну від підлітків.

За перспективами корпорації уважно стежить Кеті Вуд, її Ark Invest викупила акції Roblox на $7,2 млн.

Падіння тижня

Silvergate Capital (SI) $5.77 (-58,4%)

За невисокої ціни за акцію та малу капіталізацію, падіння Silvergate Capital — далеко не пересічна подія. Це квазібанк, який надає банківські послуги для криптокомпанії. Акції обвалились після того, як вона відклала оприлюднення річної звітності.

За попередніми даними компанії, чистий збиток, який припадає на власників звичайних акцій — $948 млн. У 2021 році замість збитків був прибуток — $75,7 млн.

Падіння акцій збільшило збиток компанії з початку року до 67%. За останній рік вона втратила 95,7%. У компанії, на думку аналітиків, є великі проблеми з ліквідністю на тлі недовіри з боку клієнтів.

Проблеми Silvergate тягнуться з минулого року після падіння низки криптокомпаній. До цього додається посилення тиску з боку регуляторів, особливо останнім часом. Компанія заявляє, що на цьому тлі переглядає свої бізнес-стратегії.

AMC Entertainment (AMC) $6.58 (-13.5%)

Акції «глобального кінотеатру» впали після того, як СЕО компанії Адам Арон заявив, що доведеться продавати більше привілейованих акцій за менші гроші, якщо акціонери упруться і не дадуть випустити більше звичайних акцій.

Суперечка з акціонерами відбувається на тлі оприлюднення звітності за четвертий квартал. СЕО запропонував акціонерам рішення, яке, на його думку, усунуло б ціновий розрив між звичайними та привілейованими акціями та дозволило торгувати обома групами. Для цього він запропонував збільшити випуск звичайних акцій (АМС) і конвертувати частину привілейованих акцій (APE) у звичайні.

APE торгуються з великим дисконтом у порівнянні зі звичайними акціями. До того ж, APE є предметом судового позову акціонерів, де позивачі стверджують, що продаж акцій APE позбавляє звичайних акціонерів права голосу. Судове засідання за цим позовом призначено на 27 квітня.

Rivian Automotive (RIVN) $16.92 (-8.3%)

У «вбивці Tesla», як колись називали Rivian, було три приводи для того, щоб акції пішли вниз. По-перше, звіт за четвертий квартал. Компанія вийшла у гарний плюс: $663 млн проти мізерних $54 млн за четвертий квартал попереднього року. Втім, аналітики очікували від неї ще мінімум додаткових $66 млн. До того ж, чисті збитки збільшилися з $1,24 млрд до $1,59 млрд і перевищили прогноз на $0,22.

Друга причина — компанія не змогла виконати свою обіцянку з випуску 25 тис автомобілів, не діставши цільового показника якихось 663 авто. Невеликий недобір, на який, можливо, і не звернули б уваги, став негативом, оскільки це вже другий виробничий «прокол». У березні 2022 року Rivian довелося відмовлятися від обіцянки випустити 50 тис авто, через пандемійні проблеми з логістикою.

А крім того, їй довелося відкликати низку автомобілів через неполадки з подушками безпеки — і це третя проблема, і друга велика, пов'язана з виробництвом. Потенційна кількість авто на відгук — 13 тис одиниць. Стільки ж автомобілів компанія відкликала минулого року. Тоді проблеми були пов'язані з кермовим управлінням.

Головні події тижня

6 березня — понеділок

• Емітенти виплачують дивіденди: Alcoa Corp (AA), BlackRock Inc (BLK) та BlackRock Inc (BLK).
• Звіти емітентів: Ciena Corp (CIEN), Ciena Corp (CIEN), AeroVironment Inc (AVAV).
• Британія опублікує індекс ділової активності у будівельному секторі (лют.)
• У єврозоні вийдуть дані щодо обсягу роздрібного продажу (січ.).
• США опублікують обсяг промислових замовлень (січ.).

7 березня — вівторок

• Емітенти виплачують дивіденди: NVIDIA Corporation (NVDA), Kinross Gold Corp (KGC).
• Звіти емітентів: Sea Ltd. (SE), Ferguson Plc (FERG), Henkel AG & Co. St (HNKG).
• У Британії вийде індекс цін на житло від Halifax (р/р).
• Німеччина опублікує обсяг виробничих замовлень (січ.).
• У США вийде обсяг оптових продажів (січ.).

8 березня — середа

• Емітенти сплачують дивіденди: Crown Holdings Inc (CCK), Evergy Inc (EVRG), Woodside Energy Ltd (WDS).
• Звіти емітентів: MongoDB (MDB), Thales (TCFP), Lufax Holding Ltd (LU)
• Німеччина опублікує обсяг роздрібних продажів (січ.).
• У єврозоні вийдуть дані щодо ВВП (р/р).
• США публікує кількість зайнятих у несільськогосподарському секторі від ADP (лют.).

9 березня — четвер

• Емітенти виплачують дивіденди: Automatic Data Processing Inc (ADP), eBay Inc (EBAY).
• Звіти емітентів: Ulta Beauty Inc (ULTA), Crowdstrike Holdings Inc (CRWD)
• Великобританія опублікує баланс цін на житло від RICS (лют.).
• Єврозоною вийде рівень безробіття (січ).
• Франція опублікує кількість зайнятих у несільськогосподарському секторі (4 кв).

10 березня — п'ятниця

• Емітенти виплачують дивіденди: FedEx Corporation (FDX), Federal Realty Investment Trust (FRT).
• Звіти емітентів: DocuSign Inc (DOCU), Aia Group (AAIGF).
• Великобританія опублікує ВВП (січ.).
• У Британії вийде обсяг виробництва в обробній промисловості (січ.).
• Німеччина опублікує індекс споживчих цін (р/р).
• У США вийде рівень безробіття (лют.).